佟李氏(梁明 饰)很早就失去了丈夫,和女儿大香(李萌 饰)过着相依为命的生活。孤苦伶仃的母女两人进城投奔舅母孙大妈(田太宣 饰),就此结识了名为尚幼林(李纬 饰)的男子。善良的尚幼林常常帮助生活困苦的佟李氏,一来二去之间,两人之间渐渐产生了真挚的感情。 贪婪阴险的孙大妈伙同崔胡子(崔超明 饰)和胭脂虎(李凌云 饰)夫妻两,设计将大香卖到了两人经营的妓院中,大香就此沦为妓女。眼看女儿遭受着非人的待遇,绝望的佟李氏选择了跳河自尽。然而尚幼林却没有放弃希望,想方设法替大香赎身,却最终以失败告终。194
解放前的旧上海,大资本家、军阀、投机商人、洋人、流氓、骗子横行于世,他们过着养尊处优、挥金如土的腐败日子,而底层人民则穷苦不堪,生活艰辛。 大头、圆鼻子、三根头发、瘦小身材,这个外貌滑稽的男孩就是本片的主人公三毛(王龙基 饰)。三毛自幼失去父母,无依无靠的他终日在上海街头流浪,身无分文的他饿极了甚至吃刷广告的浆糊,困了就睡在垃圾车里。为了生存他送报纸、推黄包车、捡烟头,然而霉运却总尾随其后,所有的事都以失败告终。他好心做善事,反遭到诬陷和殴打。不过,生活在黑暗底层的三毛始终保持着诚实善良的性格,